Les formes de la monnaie
Les fonds que l'on retrouve dans un porte-monnaie constituent la monnaie manuelle, la plus liquide. Cette monnaie est de deux sortes : les pièces et les billets de banque. Les pièces s'appellent aussi la « monnaie divisionnaire », elles sont faites d'alliage de nickel et de cuivre, sans grande valeur intrinsèque.
![]() |
![]() |
Doc 1 : Monnaie manuelle, divisionnaire et fiduciaire |
Les billets de banque sont émis par le système de la Banque centrale européenne. Cette monnaie est dite fiduciaire, car elle repose sur la confiance que l'on porte à la valeur inscrite sur le billet, c'est-à-dire la valeur nominale (un billet de 20 euros vaut 20 euros, et non pas les quelques centimes qu'il coûte à fabriquer).
Toutes les formes de monnaies reposent sur cette certitude de valeur. Elles sont donc toutes fiduciaires. Avec la dématérialisation progressive de l'argent, ces monnaies manuelles sont de moins en moins utilisées, au profit d'autres moyens de paiement.
Cette forme de monnaie s'est considérablement développée avec l'essor de l'informatique : les écritures comptables sont automatisées de compte à compte et de banque à banque, ce qui en facilite l'usage. Pour utiliser cette monnaie, plusieurs instruments de paiement sont possibles : le chèque, la carte bancaire, le titre interbancaire de paiement (TIP), ou encore le virement automatique. Il faudra donc veiller à bien distinguer les instruments de paiements de la monnaie scripturale elle-même : un chèque n'est pas de la monnaie en soi, c'est un ordre de débit d'un compte en monnaie scripturale au profit d'un créancier.
Ainsi, une somme placée sur un livret-jeune n'est pas directement utilisable comme moyen d'échange. Cependant, son montant peut être transféré à tout instant sur un compte courant en vue d'un achat quelconque. Il faut donc considérer cette somme comme faisant partie de la masse monétaire disponible.
En conséquence, la Banque centrale classe la masse
monétaire en trois agrégats, en fonction de leur
liquidité :
– M1 recense les pièces, billets
et dépôts à vue disponibles : c'est la
monnaie au sens strict du terme ;
– M2 ajoute les livrets d'épargne
quasi-liquides comme les LEP (Livret d'Epargne Populaire) ou
les CODEVI (Compte pour le developpement industriel). Les
montants déposés sur ces livrets divers sont
facilement convertibles en monnaie liquide. C'est la raison
pour laquelle on les appelle la
«quasi-monnaie » ;
– M3 ajoute à M2 les OPCVM
– Organismes de Placement Collectif en Valeurs
Mobilières (SICAV – Société
d'Investissement à Capital Variable – notamment)
et les certificats de dépôt. Si l'on observe
l'évolution récente de la masse monétaire,
on s'aperçoit que les agrégats M2 et M3 ont
fortement progressé, sous l'impulsion de la
libéralisation bancaire et de la multiplication des
offres de placements d'épargne.
Pour l'instant, les cartes bancaires ne sont qu'un instrument de paiement pour une monnaie qui reste scripturale. Pour autant, l'apparition de porte-monnaie électroniques ne procède pas de la même logique : grâce à un prépaiement, ces cartes à puce sont utilisables comme une monnaie, et sont vouées à remplacer les billets et pièces.
De même, les transactions en ligne pourront bientôt s'effectuer avec un porte-monnaie virtuel, dont la capacité monétaire sera inscrite dans la mémoire de l'ordinateur, et non plus sur un compte bancaire.
La monnaie revêt différentes formes : manuelles avec les pièces et billets, scripturale avec les comptes bancaires ; elle peut aussi comprendre l'épargne convertible en monnaie sans grands délais. Le calcul de la masse monétaire intègre donc cette épargne quasi-liquide. L'essentiel des transactions se fait désormais grâce aux instruments de paiement associés à la monnaie scripturale, notamment sous la forme d'écriture informatique.

Fiches de cours les plus recherchées
Découvrir le reste du programme

Des profs en ligne
- 6j/7 de 17h à 20h
- Par chat, audio, vidéo
- Sur les 10 matières principales

Des ressources riches
- Fiches, vidéos de cours
- Exercices & corrigés
- Modules de révisions Bac et Brevet

Des outils ludiques
- Coach virtuel
- Quiz interactifs
- Planning de révision

Des tableaux de bord
- Suivi de la progression
- Score d’assiduité
- Une interface Parents